משכנתאות הפוכות אירופה

מחירי הנדל”ן בישראל עלות באופן משמעותי בעשור האחרון בעוד השכר הממוצע בישראל עלה בשיעור נמוך יותר. מצב זה מקשה על המשקיעים בישראל לאתר עסקאות השקעה בנדל”ן ללא מימון בנקאי השוחק את התשואה בעסקה. ההשקעה בנכסים באמצעות מימון בנק זר, מוסיפה את האתגר ומורכבות העסקה.
אירופה הפכה ליעד מרכזי עבור משקיעי נדל”ן הרוצים לייצר הכנסות פאסיביות ולצד עליות הון בהשקעה בנכסי מגורים ברחבי היבשת, ומאפשר היום להנות מסוג חדש של עסקאות נדל”ן בתוצרה של קניית נכס במשכנתא הפוכה. כלומר, המשקיע הוא הבנק עצמו! והוא זה שמממן את קניית הנכס ומקבל בעלות מהיום הראשון.

אז איך זה עובד?
בעלי נכסים שחצו את גילאי ה-75 יכולים להציע לציבור מכירה של נכס המגורים בבעלותם. מכירת הנכס תבוצע ביום בין העיסקה, כלומר, רישום בטאבו! של קניית הנכס מהמוכר לקונה.
למוכר זכות לגור בנכס עד יומו האחרון, גם לאחר הרישום בטאבו, ועל המוכר לתחזק את הנכס שיהיה כשיר למגורים.
הקונה והמוכר מנהלים משא ומתן לגבי אופן התשלום בגין הנכס, כאשר ניתן לבצע זאת בשתי דרכים:

1.  תשלום כ 50-60% משווי הנכס, ביום העסקה, ללא תשלומים נוספים בהמשך הדרך.
2.  תשלום כ- 20-30% משווי הנכס, ביום העסקה, לצד תשלומי חודשיים כדוגמת קצבת פנסייה עד יומו האחרון של המוכר.

עסקאות מסוג זה, מאפשרות למוכר ולקונה להנות מהעסקה, שכן המוכר יכול להנות מערך הנכס בחייו ולהתגורר בנכס עד יומו האחרון, להימנע מתשלום מס עזבון בהעברה בין דורית ועוד.
הקונה יכול לרכוש נכס עם ראשון בטאבו ביום העסקה, כאשר ההון העצמי לטובת העסקה לא מצריך מימון חיצוני, עליית שווי הנכס ועוד.
עסקאות אלה מפוקחות ע”י הממשלה המאפשרת השקעת נדל”ן אטרקטיבית לצד מתן תמיכה כלכלית לאזרחי הגיל השלישי.